Astana International Exchange (“AIX”, “Биржа”) сообщает об успешном размещении дебютных панда-бондов АО «Фонд национального благосостояния «Самрук-Қазына» («Самрук-Қазына»). Сделка стала знаковым событием как для эмитента, так и для рынков капитала Центральной Азии.
Выпуск, номинированный в китайских юанях (CNY), был размещён в объёме 3 млрд юаней со сроком обращения 3 года. Доходность по итогам размещения составила 2,18% годовых, что является новым историческим минимумом для эмитентов из Центральной Азии. Листинг на AIX состоялся 13 апреля 2026 года.
Данная сделка является историческим достижением, поскольку казахстанские эмитенты ранее не привлекали финансирование на внутреннем долговом рынке Китая. Успешное размещение подтверждает растущее доверие инвесторов к кредитному качеству Казахстана и отражает углубление финансового сотрудничества между Казахстаном и КНР.
Облигациям присвоен рейтинг AAA агентством CCXI, что соответствует сильному кредитному профилю «Самрук-Қазына». Международные рейтинги эмитента составляют Baa1 / BBB- / BBB (Moody’s / S&P / Fitch).
Ведущим андеррайтером и букраннером сделки выступил Bank of China наряду с CICC, China Construction Bank и Deutsche Bank (China). Teniz Capital Investment Banking выступил локальным андеррайтером и букраннером на AIX.
Размещение вызвало высокий спрос со стороны диверсифицированной базы институциональных инвесторов, что подтверждает устойчивый интерес к казахским кредитным инструментам на внутреннем рынке Китая.
Асель Мукажанова, Председатель правления AIX, отметила:
«Выход на внутренний рынок Китая представляет собой значимый стратегический этап, соответствующий более широким возможностям, которые открывает инициатива «Один пояс, один путь». Этот шаг не только диверсифицирует нашу инвесторскую базу, но и позволяет воспользоваться благоприятной ценовой конъюнктурой и поддерживающими рыночными условиями. Сделка повышает гибкость финансирования, усиливает нашу международную узнаваемость и способствует реализации долгосрочной цели по формированию устойчивой и сбалансированной финансовой структуры, одновременно открывая доступ к глубоким и диверсифицированным источникам капитала».
Нурлан Жакупов, Председатель правления «Самрук-Қазына» подчеркнул
«Это важный шаг в нашей интеграции в глобальные рынки капитала - мы впервые вышли на внутренний рынок Китая. Размещение показало высокий уровень доверия инвесторов к Фонду, его финансовой устойчивости, а также стало важным шагом в укреплении стратегического партнерства между Казахстаном и Китаем».